Los 10 mejores fondos de inversión garantizados en 2026: ¿Son convenientes?

Ahora que los bancos tradicionales están lejos de remunerar las cuentas de los ahorradores, los fondos garantizados han recuperado visibilidad dentro del mercado, especialmente entre perfiles conservadores y moderados.

Estos productos, a medio camino entre los fondos de inversión en renta variable y los fondos de renta fija, ofrecen rentabilidad sin renunciar a la rentabilidad por completo.

A continuación, vamos a ver cuáles son los mejores fondos garantizados para invertir en 2026, cómo podemos hacerlo y qué debemos tener en cuenta antes de destinar nuestro capital a estos productos.

¿Qué es un fondo de inversión garantizado?

Los fondos de inversión garantizados son productos que buscan asegurar, total o parcialmente, la recuperación del capital invertido, en una fecha de vencimiento determinada.

La mayor parte del patrimonio se invierte en activos de renta fija de bajo riesgo, como bonos o instrumentos monetarios, con el fin de proteger el capital. Por otro lado, los activos con mayor potencial de revalorización ocupan una proporción menor del fondo.

Hay fondos de inversión garantizados de rendimiento fijo, donde conocemos antes el retorno aproximado si mantenemos la inversión hasta el vencimiento, y fondos de rendimiento variable, vinculados al comportamiento de los índices, de acciones o cestas de activos.

Eso sí, tenemos que mencionar que la garantía de estos productos solo se aplica si el inversor mantiene su inversión hasta la fecha establecida. Por eso, más que productos de liquidez inmediata, están pensados como instrumentos de planificación a medio y largo plazo.

Los fondos de inversión garantizados han ganado protagonismo en los últimos años. La inflación y la política monetaria que han seguido los grandes bancos centrales para tratar de limitar su subida han sido las principales causas.

Aunque los tipos de interés ya no están en los niveles tan altos que hemos visto desde 2022, todavía tocan cotas que permiten estructurar productos con rendimientos potenciales más atractivos que los que veíamos cuando los tipos estaban cerca del cero.

Por otro lado, en la situación actual de la renta variable, después del desplome provocado por el estallido de la pandemia, el mercado muestra más conciencia del riesgo. Ahora mismo, por lo general, priorizamos la protección del capital frente a la búsqueda de rentabilidades elevadas.

En cualquier caso, esto no implica que los fondos garantizados sean productos universales ni exentos de riesgos e inconvenientes.

Tipos de fondos garantizados

Podemos clasificar los fondos garantizados en función del tipo de rentabilidad que ofrecen y del grado de protección del capital.

En primer lugar, vamos a distinguir los fondos garantizados de rendimiento fijo. Ahí, conocemos desde el inicio cuál será la rentabilidad aproximada, siempre que mantengamos la inversión. Suelen estructurarse sobre inversiones de renta fija y son los más parecidos a un depósito bancario.

A continuación, podemos mencionar los fondos garantizados de rendimiento variable, donde se garantiza el capital, pero la rentabilidad dependerá del comportamiento de un índice, una cesta de acciones o del activo en el que el producto invierta. El potencial beneficio es mayor, aunque no está asegurado.

También podemos diferenciar por el grado de garantía del capital. Algunos fondos ofrecen una garantía del 100% de la inversión inicial, mientras que otros solo ofrecen un porcentaje a cambio de un mayor potencial de rentabilidad. Esta modalidad parcial introduce algo de riesgo, pero amplía las posibilidades de retorno.

Los mejores fondos garantizados para invertir en 2026

¿Para qué tipo de inversor son adecuados los fondos garantizados?

Si queremos obtener el mayor beneficio posible, los fondos garantizados no son los productos que estamos buscando. Estos productos están pensados para estrategias conservadoras en las que la prioridad es preservar el capital, si, por ejemplo, estamos cerca de la jubilación, somos ahorradores con baja tolerancia al riesgo o queremos proteger una parte concreta de nuestro patrimonio frente a la volatilidad de los mercados.

También pueden encajar en una estrategia moderada, siempre que se utilicen como complemento dentro de una cartera diversificada. En este caso, los fondos garantizados funcionan como un colchón defensivo que equilibra inversiones más dinámicas en renta variable o fondos sectoriales.

Los fondos garantizados son productos ideales si valoramos la previsibilidad y la estabilidad, incluso a costa de renunciar a ganancias superiores en mercados más arriesgados.

Qué analizar en un fondo garantizado antes de invertir

Antes de destinar parte de nuestro patrimonio a un fondo garantizado, tenemos que tener en cuenta algunos aspectos.

¿Cómo puedo contratar fondos garantizados?

Podemos contratar fondos de inversión garantizados a través de bancos tradicionales, entidades financieras y plataformas de inversión online. En muchos casos, los propios bancos comercializan fondos diseñados por sus gestoras, por lo que suelen ofrecerlos dentro de su catálogo habitual.

El proceso de contratación de un fondo garantizado comienza con un test de idoneidad o perfilado de riesgo que determina si el producto encaja con nuestro perfil.

En plataformas digitales y brokers, la contratación puede realizarse completamente online, aunque la oferta de fondos garantizados suele ser menor que en la banca tradicional. En estos casos, tenemos que prestar atención a las comisiones de intermediación y a la disponibilidad de asesoramiento.

Por cierto, muchos fondos garantizados tienen periodos de comercialización limitados. No siempre están disponibles para su compra, sino que se lanzan en campañas concretas y se cierran una vez alcanzado un volumen determinado de inversión.

Fiscalidad de los fondos garantizados en España en 2026

La fiscalidad de los fondos garantizados sigue el mismo régimen que el resto de los fondos de inversión, lo que supone una de sus principales ventajas frente a otros productos como depósitos o cuentas remuneradas. En España, las ganancias sólo tributan en el momento del reembolso, no mientras el dinero está invertido.

Así podemos beneficiarnos del diferimiento fiscal, es decir, la posibilidad de traspasar el capital de un fondo a otro sin pagar impuestos hasta que se produzca la retirada definitiva. Es una característica que nos deja planificar mejor nuestras finanzas y optimizar la carga tributaria.

Las plusvalías de los fondos garantizados tributan como rendimientos del ahorro, aplicándose los tramos impositivos vigentes en cada ejercicio fiscal. Si se producen pérdidas, podemos compensarlas con otras ganancias patrimoniales.

Descargo de responsabilidad: Este artículo no constituye una recomendación para comprar o vender ningún valor. Se trata de un contenido educativo, que sirve como guía para interpretar indicadores y parámetros aceptados de modo general en la industria financiera. La información de este artículo no se puede tomar como consejo de inversión, y es fundamental entender que la inversión en mercados constituye un alto riesgo para tu capital. No inviertas nunca aquel dinero que no puedes permitirte perder.